Valeur locative à Genève : indexation annuelle et abolition en 2029

La valeur locative augmente chaque année à Genève depuis 2018. Indexée sur l’indice des loyers libres de l’OCSTAT, elle alourdit progressivement l’impôt des propriétaires. Elle disparaîtra au niveau fédéral le 1er janvier 2029. Voici les chiffres à connaître et la marche à suivre pour bien anticiper.

Une indexation annuelle depuis 2018

Le règlement du Conseil d’État sur la valeur locative (RVL) a remplacé l’indexation quinquennale par une indexation annuelle. L’indice retenu n’est plus l’indice suisse des prix à la consommation, mais celui de l’OCSTAT pour les logements à loyer libre, mesuré à fin mai. Fini le temps où l’indexation n’avait lieu que tous les cinq ans : la hausse est désormais prévisible chaque année.

Pour 2025, l’indice atteint 125,3 points, soit +1,7 % par rapport à 2024. La progression est régulière depuis 2019 : +0,9 %, +0,8 %, +1,1 % en 2023, +1,3 % en 2024. Cumulée depuis 2018, la hausse dépasse 12,5 %. L’indice est publié chaque année par l’OCSTAT, ce qui permet d’anticiper la hausse avant de recevoir sa déclaration.

L’impact concret sur votre impôt

Une valeur locative de CHF 24’000 en 2018 atteint environ CHF 27’000 en 2025. Le surcroît de revenu imposable coûte 600 à CHF 900 d’impôt par an selon votre taux marginal. Pour un immeuble de rapport, chaque logement s’ajoute au revenu imposable : le cumul se vérifie avant l’avis de taxation. Pour les biens dont la valeur locative dépasse CHF 50’000, l’impact se compte en milliers de francs.

L’impôt fédéral direct suit les mêmes règles : il n’existe pas de valeur locative distincte pour l’IFD. Le montant retenu pour l’ICC sert de base aux deux échelons.

Si la valeur estimée ne correspond manifestement pas au marché, vous pouvez la contester en demandant une expertise individuelle. La procédure exige des justificatifs solides : loyers comparables du marché, état du bien. En cas de doute, un professionnel peut évaluer vos chances avant d’engager la démarche.

Anticiper l’abolition de 2029

À partir du 1er janvier 2029, les propriétaires ne seront plus imposés sur un revenu locatif théorique. Cette réforme, longtemps débattue, met fin à un système jugé complexe. En contrepartie, la déduction des intérêts hypothécaires sera revue, et les propriétaires devront arbitrer entre crédit et déduction. Les modalités précises restent à définir : autant préparer votre déclaration dès maintenant avec un professionnel.

Notre service de déclaration d’impôt suit l’évolution de la valeur locative et vous aide à contester les montants erronés. Contactez-nous pour un rendez-vous personnalisé.

À retenir

• Indexation annuelle sur l’indice OCSTAT : +1,7 % en 2025.
• La valeur locative sert de base à l’ICC comme à l’IFD.
• Contestation possible avec une expertise et des justificatifs.
• Abolition fédérale au 1er janvier 2029 : à anticiper.